Neste artigo, sem dúvida, você já ouviu falar sobre o aumento maciço das taxas de juros. Desde o início de 2022, as taxas de juros aumentaram em todos os aspectos de nossas vidas. CDs, contas poupança, empréstimos de carros e cartões de crédito tiveram grandes aumentos nas taxas de juros nos últimos 20 meses. Pessoas que compram uma casa, bem como propriedades comerciais, têm sofrido com o impacto das taxas de juros sobre os investidores imobiliários. Com o aumento das taxas, temos ouvido falar sobre a iminente queda do mercado imobiliário que irá arruiná-lo. Não estou aqui para falar sobre essa potencial queda, pois não acredito que isso ocorrerá. As taxas de juros também aumentaram nos HELOCs. De acordo com o Bankrate, elas passaram de uma média de 4,24% em janeiro de 2022 para pouco mais de 10% em novembro de 2023. Essa é uma alta drástica em tão pouco tempo. O Federal Reserve aumentou as taxas de juros 11 vezes desde o início de 2022, tornando um HELOC menos atraente do que era antes.
Aqui fornecerei uma visão geral de como as altas taxas de juros impactaram os HELOCs. Há várias coisas para os investidores imobiliários considerarem, além das taxas de juros mais altas. Um HELOC é uma linha de crédito de equidade residencial. É uma linha de crédito rotativo que os proprietários de imóveis podem obter da maioria dos credores se tiverem equidade em sua casa. Um HELOC é semelhante a um cartão de crédito, onde você pode usá-lo repetidamente. Cada vez que você faz um pagamento, tem mais crédito disponível. A maioria dos HELOCs tem taxas de juros variáveis. Se você tiver um HELOC por mais de dois anos, verá a taxa passar de 3% para 5% para algo entre 8% a 10%.
Segundo a CNBC, os americanos têm US$ 30 trilhões em capital próprio a partir de setembro de 2023, o que equivale a cerca de US$ 200.000 em capital próprio por proprietário. A maioria dos credores oferece uma razão empréstimo-valor (LTV) de 80% para HELOC. Embora você possa não ser capaz de aproveitar o montante total de capital próprio em sua casa, ainda é possível acessar quase seis dígitos. Isso significa que se você é um investidor imobiliário ou quer começar a comprar imóveis, usar um HELOC pode ser uma ótima maneira de expandir seu portfólio imobiliário usando o capital próprio em sua casa e deixando dinheiro no bolso. Devido à grande quantidade de capital próprio em residências e às altas taxas de juros, pode ser fácil fazer grandes compras e não ser capaz de fazer os pagamentos, então é importante usar um HELOC com cautela.
Estamos vendo alguns mercados e classes de ativos serem afetados negativamente pela alta das taxas de juros. Por exemplo, os preços médios das casas em Austin, Texas, Salt Lake City, Seattle e Boise, Idaho, diminuíram de 3% a 5% em valor. Isso se deve à menor demanda. As propriedades estão no mercado por mais tempo, e os vendedores estão oferecendo concessões que não vemos há muitos anos. Quando as casas desvalorizam, o patrimônio líquido também cai. Isso pode significar que uma casa que valia US$ 600.000 teria um valor cerca de US$ 25.000 menor, diminuindo o valor que você pode obter em um HELOC.